Casterlan Groupe SA (fictif)
CSTL · Bourse fictive de Paris (XDEM) · FR · Consommation / Distribution spécialisée · ISIN FR00DEMO0010 · devise EUR
4,90 €+0,90 % (1 j)
Cours fin de journée · 10 juil. 2026, 17:30 · source demo
Capitalisation : 149 M€ · VE : 416 M€
Dernier exercice clos : 31 déc. 2025 · Données actualisées : 11 juil. 2026
Score QV
55/100
À approfondir
- Quality
- 11,8 / 45
- Value
- 35,0 / 35
- Résilience
- 2,7 / 10
- Alignement & sous-couverture
- N/D
Couverture des poids : 95 %
Forces principales
- Marge EBIT relative et stabilité
- Conversion du résultat en cash
- P/CAF et décote relative
Risques principaux
- Niveau du ROCE
- Persistance et stabilité du ROCE
- Croissance et régularité du BPA
Données déterminantes manquantes
- Niche / avantage concurrentiel documenté : Constat qualitatif non sourcé : aucun point automatique (N/D)
- Allocation du capital et minoritaires : Constat qualitatif non sourcé : aucun point automatique (N/D)
Comprendre ce score
Modèle Quality Value fondé sur des principes publics — barème applicatif configurable, pas une formule officielle. Version du modèle : qv-1.0.0 · Couverture des poids : 95 % · Confiance A
Quality11,8 / 45 pts
| Critère | Poids | Points | Détail du barème |
|---|---|---|---|
| Niveau du ROCE | 15 | 0,0 | Niveau absolu seul (percentile sectoriel indisponible) |
| Persistance et stabilité du ROCE | 6 | 0,0 | Médiane 5 ans × facteur de persistance (5/5 exercices positifs) |
| CAGR du CA sur 5 ans | 6 | 1,8 | Plein score à partir de 8 % de croissance annualisée |
| Croissance et régularité du BPA | 8 | 0,0 | Plein score à 10 % ; pénalité de régularité ×1 (0 exercice(s) déficitaire(s)) |
| Marge EBIT relative et stabilité | 5 | 5,0 | Stabilité seule (percentile sectoriel indisponible) |
| Conversion du résultat en cash | 5 | 5,0 | CFO/résultat net médian 3 ans : plein score à 1.0 |
Value35,0 / 35 pts
| Critère | Poids | Points | Détail du barème |
|---|---|---|---|
| P/CAF et décote relative | 15 | 15,0 | Score absolu seul (benchmark indisponible) |
| P/E et décote relative | 7 | 7,0 | Score absolu seul (benchmark indisponible) |
| EV/EBIT et décote relative | 7 | 7,0 | Score absolu seul (benchmark indisponible) |
| Rendement FCF | 6 | 6,0 | Plein score à 8 %, progression dès 3 % |
Résilience2,7 / 10 pts
| Critère | Poids | Points | Détail du barème |
|---|---|---|---|
| Dette nette / EBITDA | 5 | 0,0 | Plein score ≤ 1×, alerte > 3× |
| Couverture des intérêts | 3 | 0,7 | Plein score ≥ 8×, alerte < 3× |
| Liquidité immédiate | 2 | 2,0 | Trésorerie rapportée à la dette court terme (plein score ≥ 1) |
Alignement & sous-couvertureN/D — 50 % des poids calculables (60 % requis)
| Critère | Poids | Points | Détail du barème |
|---|---|---|---|
| Détention fondateur/famille/dirigeants | 3 | 0,2 | Plein score ≥ 25 % de détention interne |
| Sous-couverture analystes | 2 | 0,0 | Sous-couverture : plein score ≤ 3 analystes |
| Niche / avantage concurrentiel documenté | 3 | N/D | Constat qualitatif non sourcé : aucun point automatique (N/D) |
| Allocation du capital et minoritaires | 2 | N/D | Constat qualitatif non sourcé : aucun point automatique (N/D) |
CAGR CA 5 ans
2,4 %
Détail du calcul
Formule : (CA fin / CA début)^(1/n) − 1
Période : FY2020→FY2025 · Version : 1.0.0
Entrées : startValue = 767 435 760 ; endValue = 862 164 958 ; years = 5,0000
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
CAGR BPA 5 ans (ajusté splits)
-3,1 %
Détail du calcul
Formule : (BPA fin / BPA début)^(1/n) − 1
Période : FY2020→FY2025 · Version : 1.0.0
Entrées : startValue = 0,7372 ; endValue = 0,6314 ; years = 5,0000
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
ROCE courant (avant impôt)
7,5 %
Détail du calcul
Formule : EBIT / capital employé moyen
Période : FY2025 · Version : 1.0.0
Entrées : ebit = 47 419 073 ; averageCapitalEmployed = 630 077 157
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
ROCE médian 5 ans
7,7 %
5/5 exercices positifs
Détail du calcul
Période : FY2021→FY2025 · Version : 1.0.0
Entrées : observations = 5,0000
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Marge EBIT
5,5 %
Détail du calcul
Formule : EBIT / CA
Période : FY2025 · Version : 1.0.0
Entrées : ebit = 47 419 073 ; revenue = 862 164 958
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Stabilité de la marge (min/médiane 5a)
0,9
Détail du calcul
Période : 5 ans · Version : 1.0.0
Entrées : minMargin = 0,0550 ; medianMargin = 0,0594
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Conversion cash (médiane 3a)
309,4 %
Détail du calcul
Formule : CFO / résultat net
Période : 3 ans · Version : 1.0.0
Entrées : observations = 3,0000
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Dilution 5 ans
1,5 %
Détail du calcul
Formule : actions diluées fin / début − 1
Période : FY2020→FY2025 · Version : 1.0.0
Entrées : sharesDilutedStart = 30 407 166 ; sharesDilutedEnd = 30 866 018
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Toutes les années de la période sont renseignées.
| Exercice | Valeur |
|---|---|
| 2016 | 650 M€ |
| 2017 | 683 M€ |
| 2018 | 723 M€ |
| 2019 | 752 M€ |
| 2020 | 767 M€ |
| 2021 | 744 M€ |
| 2022 | 789 M€ |
| 2023 | 821 M€ |
| 2024 | 837 M€ |
| 2025 | 862 M€ |
Toutes les années de la période sont renseignées.
| Exercice | Valeur |
|---|---|
| 2016 | 7,5 % |
| 2017 | 7,3 % |
| 2018 | 7,1 % |
| 2019 | 6,8 % |
| 2020 | 6,6 % |
| 2021 | 6,4 % |
| 2022 | 6,2 % |
| 2023 | 5,9 % |
| 2024 | 5,7 % |
| 2025 | 5,5 % |
Toutes les années de la période sont renseignées.
| Exercice | Valeur |
|---|---|
| 2016 | 0,81 |
| 2017 | 0,82 |
| 2018 | 0,82 |
| 2019 | 0,80 |
| 2020 | 0,74 |
| 2021 | 0,63 |
| 2022 | 0,64 |
| 2023 | 0,65 |
| 2024 | 0,64 |
| 2025 | 0,63 |
Valeurs non disponibles (non tracées, jamais zéro) : 2016.
| Exercice | Valeur |
|---|---|
| 2016 | N/D |
| 2017 | 10,3 % |
| 2018 | 9,9 % |
| 2019 | 8,8 % |
| 2020 | 8,2 % |
| 2021 | 7,7 % |
| 2022 | 7,9 % |
| 2023 | 7,8 % |
| 2024 | 7,6 % |
| 2025 | 7,5 % |
Toutes les années de la période sont renseignées.
| Exercice | Valeur |
|---|---|
| 2016 | 58,1 M€ |
| 2017 | 55,2 M€ |
| 2018 | 56,3 M€ |
| 2019 | 58,9 M€ |
| 2020 | 60,0 M€ |
| 2021 | 61,2 M€ |
| 2022 | 54,0 M€ |
| 2023 | 58,0 M€ |
| 2024 | 60,7 M€ |
| 2025 | 60,5 M€ |
Toutes les années de la période sont renseignées.
| Exercice | Valeur |
|---|---|
| 2016 | 25,6 M€ |
| 2017 | 21,1 M€ |
| 2018 | 20,1 M€ |
| 2019 | 21,2 M€ |
| 2020 | 21,7 M€ |
| 2021 | 24,0 M€ |
| 2022 | 14,5 M€ |
| 2023 | 17,0 M€ |
| 2024 | 18,8 M€ |
| 2025 | 17,4 M€ |
Base des multiples : TTM 2025-12-31 (trimestres 2025-T1, 2025-T2, 2025-T3, 2025-T4) · CAF proxy reconstruite (confiance haute). La CAF n'est jamais confondue avec le CFO.
P/CAF (mesure principale)
2,3×
Médiane benchmark : N/D
Détail du calcul
Formule : capitalisation / CAF proxy
Période : TTM 2025-12-31 · Version : 1.0.0
Entrées : marketCap = 148 974 836 ; cafProxyTTM = 64 291 877
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Formule : Décote = 1 − multiple société / multiple médian benchmark
Période : TTM 2025-12-31 · Version : 1.0.0
Entrées : companyMultiple = 2,3172 ; benchmarkMedian = N/D
Donnée requise non disponible
P/E
7,7×
Médiane benchmark : N/D
Détail du calcul
Formule : capitalisation / résultat net attribuable
Période : TTM 2025-12-31 · Version : 1.0.0
Entrées : marketCap = 148 974 836 ; netIncomeAttributableTTM = 19 459 298
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Formule : Décote = 1 − multiple société / multiple médian benchmark
Période : TTM 2025-12-31 · Version : 1.0.0
Entrées : companyMultiple = 7,6557 ; benchmarkMedian = N/D
Donnée requise non disponible
EV/EBIT
8,8×
Médiane benchmark : N/D
Détail du calcul
Formule : valeur d'entreprise / EBIT
Période : TTM 2025-12-31 · Version : 1.0.0
Entrées : enterpriseValue = 415 831 896 ; ebitTTM = 47 419 073
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Formule : Décote = 1 − multiple société / multiple médian benchmark
Période : TTM 2025-12-31 · Version : 1.0.0
Entrées : companyMultiple = 8,7693 ; benchmarkMedian = N/D
Donnée requise non disponible
P/CFO (distinct du P/CAF)
2,5×
Détail du calcul
Formule : capitalisation / CFO
Période : TTM 2025-12-31 · Version : 1.0.0
Entrées : marketCap = 148 974 836 ; cfoTTM = 60 525 136
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
EV/EBITDA
4,8×
Détail du calcul
Période : TTM 2025-12-31 · Version : 1.0.0
Entrées : enterpriseValue = 415 831 896 ; ebitdaTTM = 86 216 496
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Rendement FCF
11,7 %
Détail du calcul
Formule : FCF / capitalisation
Période : TTM 2025-12-31 · Version : 1.0.0
Entrées : fcfTTM = 17 416 889 ; marketCap = 148 974 836
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Benchmark : 1 pair(s) retenu(s) (élargissement documenté)
- Même région + même industrie + capitalisation 0,25×–4× + données fraîches — 0 candidat(s)
- Élargissement : même région + même secteur — 1 candidat(s)
- Élargissement : toutes régions, même secteur — 1 candidat(s)
- Élargissement : toutes régions, même secteur, sans bande de capitalisation — 1 candidat(s)
| Pair | P/CAF | P/E | EV/EBIT |
|---|---|---|---|
| Maison Vaubel SCA (fictif) | 5,9× | 8,5× | 4,2× |
| Médiane (winsorisée 5/95) | N/D | N/D | N/D |
Zone de valorisation par scénarios — P/CAF (méthode principale)
Zone hypothétique fondée sur des multiples : ce n'est ni un objectif de cours ni une prévision. Les hypothèses sont modifiables et doivent être confrontées aux documents de l'émetteur.
| Scénario | Flux/action retenu | Méthode du flux | Multiple | Valeur/action | Écart au cours |
|---|---|---|---|---|---|
| Prudent | 2,05 | Minimum entre TTM et médiane 3 ans | 6,8× | 13,91 | 183,9 % |
| Central | 2,08 | TTM (ou dernier exercice si TTM indisponible) | 8,0× | 16,66 | 240,1 % |
| Favorable | 2,19 | Maximum entre TTM et médiane 3 ans, +5 % | 9,2× | 20,12 | 310,6 % |
Justification du multiple central : Plafond applicatif de 8× (benchmark indisponible)
Table de sensibilité (flux ±10 %, multiple ±2 tours)
| Flux/action \ Multiple | 6,0× | 7,0× | 8,0× | 9,0× | 10,0× |
|---|---|---|---|---|---|
| 1,87 | 11,25 | 13,12 | 15,00 | 16,87 | 18,75 |
| 2,08 | 12,50 | 14,58 | 16,66 | 18,75 | 20,83 |
| 2,29 | 13,75 | 16,04 | 18,33 | 20,62 | 22,91 |
Trésorerie et équivalents
186 M€
Détail du calcul
Période : FY2025 · Version : 1.0.0
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Dette nette (loyers inclus)
267 M€
Détail du calcul
Formule : dette financière ± loyers − trésorerie − placements
Période : FY2025 · Version : 1.0.0
Entrées : financialDebt = 375 000 000 ; leaseLiabilities = 77 594 846 ; includeLeases = oui ; cashAndEquivalents = 185 737 786 ; liquidInvestments = 0,0000
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Dette nette / EBITDA
3,1×
Détail du calcul
Période : TTM 2025-12-31 · Version : 1.0.0
Entrées : netDebt = 266 857 060 ; ebitdaTTM = 86 216 496
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Couverture des intérêts
2,3×
Détail du calcul
Formule : EBIT / charges d'intérêts nettes
Période : TTM 2025-12-31 · Version : 1.0.0
Entrées : ebitTTM = 47 419 073 ; interestExpenseNet = 20 762 500
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Liquidité immédiate (trésorerie / dette CT)
2,5×
Détail du calcul
Période : FY2025 · Version : 1.0.0
Entrées : cash = 185 737 786 ; shortTermDebt = 75 000 000
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Goodwill + incorporels / capitaux propres
78,0 %
Détail du calcul
Période : FY2025 · Version : 1.0.0
Entrées : intangibles = 284 989 633 ; equity = 365 371 324
Source : Fournisseur de démonstration, états annuels
Toutes les années de la période sont renseignées.
| Exercice | Valeur |
|---|---|
| 2016 | 277 M€ |
| 2017 | 262 M€ |
| 2018 | 307 M€ |
| 2019 | 352 M€ |
| 2020 | 335 M€ |
| 2021 | 312 M€ |
| 2022 | 305 M€ |
| 2023 | 293 M€ |
| 2024 | 279 M€ |
| 2025 | 267 M€ |
Drapeaux de fragilité (jamais masqués par le score)
- Alerte : Dette nette/EBITDA de 3.1× (seuil d'alerte 3×)
- Alerte : Couverture des intérêts de 2.3× (seuil d'alerte 3×)
Exercices annuels (2016–2025)
| Ligne | FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Chiffre d'affaires | 650 M€ | 683 M€ | 723 M€ | 752 M€ | 767 M€ | 744 M€ | 789 M€ | 821 M€ | 837 M€ | 862 M€ |
| EBIT | 48,8 M€ | 49,7 M€ | 51,0 M€ | 51,4 M€ | 50,7 M€ | 47,6 M€ | 48,7 M€ | 48,8 M€ | 47,9 M€ | 47,4 M€ |
| EBITDA | 78,0 M€ | 80,4 M€ | 83,6 M€ | 85,3 M€ | 85,3 M€ | 81,1 M€ | 84,2 M€ | 85,7 M€ | 85,6 M€ | 86,2 M€ |
| Charges d'intérêts nettes | 15,4 M€ | 16,0 M€ | 17,1 M€ | 18,4 M€ | 20,1 M€ | 21,5 M€ | 21,7 M€ | 21,3 M€ | 21,0 M€ | 20,8 M€ |
| Impôts | 9,0 M€ | 9,1 M€ | 9,2 M€ | 8,9 M€ | 8,3 M€ | 7,0 M€ | 7,3 M€ | 7,4 M€ | 7,3 M€ | 7,2 M€ |
| Résultat net attribuable | 24,3 M€ | 24,6 M€ | 24,8 M€ | 24,1 M€ | 22,4 M€ | 19,1 M€ | 19,7 M€ | 20,1 M€ | 19,6 M€ | 19,5 M€ |
| BPA dilué (publié) | 0,81 | 0,82 | 0,82 | 0,80 | 0,74 | 0,63 | 0,64 | 0,65 | 0,64 | 0,63 |
| Actions diluées moyennes | 30,0 M€ | 30,1 M€ | 30,2 M€ | 30,3 M€ | 30,4 M€ | 30,5 M€ | 30,5 M€ | 30,6 M€ | 30,7 M€ | 30,8 M€ |
| Ligne | FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Capitaux propres attribuables | 201 M€ | 222 M€ | 243 M€ | 263 M€ | 282 M€ | 298 M€ | 315 M€ | 332 M€ | 349 M€ | 365 M€ |
| Trésorerie et équivalents | 62,0 M€ | 99,4 M€ | 77,9 M€ | 65,4 M€ | 114 M€ | 155 M€ | 156 M€ | 165 M€ | 176 M€ | 186 M€ |
| Placements liquides | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ |
| Dette financière court terme | 56,0 M€ | 60,0 M€ | 64,0 M€ | 70,0 M€ | 76,0 M€ | 80,0 M€ | 78,0 M€ | 77,0 M€ | 76,0 M€ | 75,0 M€ |
| Dette financière long terme | 224 M€ | 240 M€ | 256 M€ | 280 M€ | 304 M€ | 320 M€ | 312 M€ | 308 M€ | 304 M€ | 300 M€ |
| Passifs de location | 58,5 M€ | 61,4 M€ | 65,1 M€ | 67,7 M€ | 69,1 M€ | 67,0 M€ | 71,0 M€ | 73,9 M€ | 75,3 M€ | 77,6 M€ |
| Goodwill | 120 M€ | 133 M€ | 146 M€ | 158 M€ | 169 M€ | 179 M€ | 189 M€ | 199 M€ | 209 M€ | 219 M€ |
| Actifs incorporels | 36,1 M€ | 39,9 M€ | 43,7 M€ | 47,4 M€ | 50,8 M€ | 53,7 M€ | 56,7 M€ | 59,8 M€ | 62,8 M€ | 65,8 M€ |
| Actifs totaux | 637 M€ | 685 M€ | 736 M€ | 794 M€ | 846 M€ | 877 M€ | 894 M€ | 914 M€ | 930 M€ | 947 M€ |
| Passifs courants non porteurs d'intérêts | 97,5 M€ | 102 M€ | 109 M€ | 113 M€ | 115 M€ | 112 M€ | 118 M€ | 123 M€ | 126 M€ | 129 M€ |
| Ligne | FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de trésorerie opérationnel (CFO) | 58,1 M€ | 55,2 M€ | 56,3 M€ | 58,9 M€ | 60,0 M€ | 61,2 M€ | 54,0 M€ | 58,0 M€ | 60,7 M€ | 60,5 M€ |
| Dotations aux amortissements | 29,3 M€ | 30,7 M€ | 32,6 M€ | 33,9 M€ | 34,5 M€ | 33,5 M€ | 35,5 M€ | 36,9 M€ | 37,7 M€ | 38,8 M€ |
| Variation du BFR (impact cash) | 0€ | -4,9 M€ | -6,1 M€ | -4,3 M€ | -2,3 M€ | 3,5 M€ | -6,7 M€ | -4,7 M€ | -2,5 M€ | -3,8 M€ |
| Rémunérations en actions | 2,6 M€ | 2,7 M€ | 2,9 M€ | 3,0 M€ | 3,1 M€ | 3,0 M€ | 3,2 M€ | 3,3 M€ | 3,3 M€ | 3,4 M€ |
| Capex | 32,5 M€ | 34,1 M€ | 36,2 M€ | 37,6 M€ | 38,4 M€ | 37,2 M€ | 39,5 M€ | 41,0 M€ | 41,9 M€ | 43,1 M€ |
| Dividendes versés | 3,7 M€ | 3,7 M€ | 3,7 M€ | 3,6 M€ | 3,4 M€ | 2,9 M€ | 2,9 M€ | 3,0 M€ | 2,9 M€ | 2,9 M€ |
| Acquisitions nettes | 0€ | 0€ | 57,9 M€ | 60,2 M€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ |
Trimestres publiés
| Ligne | 2024-T1 | 2024-T2 | 2024-T3 | 2024-T4 | 2025-T1 | 2025-T2 | 2025-T3 | 2025-T4 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Chiffre d'affaires | 193 M€ | 201 M€ | 218 M€ | 226 M€ | 198 M€ | 207 M€ | 224 M€ | 233 M€ |
| EBIT | 11,0 M€ | 11,5 M€ | 12,5 M€ | 12,9 M€ | 10,9 M€ | 11,4 M€ | 12,3 M€ | 12,8 M€ |
| EBITDA | 19,7 M€ | 20,5 M€ | 22,2 M€ | 23,1 M€ | 19,8 M€ | 20,7 M€ | 22,4 M€ | 23,3 M€ |
| Charges d'intérêts nettes | 4,8 M€ | 5,0 M€ | 5,5 M€ | 5,7 M€ | 4,8 M€ | 5,0 M€ | 5,4 M€ | 5,6 M€ |
| Impôts | 1,7 M€ | 1,7 M€ | 1,9 M€ | 2,0 M€ | 1,7 M€ | 1,7 M€ | 1,9 M€ | 1,9 M€ |
| Résultat net attribuable | 4,5 M€ | 4,7 M€ | 5,1 M€ | 5,3 M€ | 4,5 M€ | 4,7 M€ | 5,1 M€ | 5,3 M€ |
| BPA dilué (publié) | 0,15 | 0,15 | 0,17 | 0,17 | 0,15 | 0,15 | 0,16 | 0,17 |
| Actions diluées moyennes | 30,7 M€ | 30,7 M€ | 30,7 M€ | 30,7 M€ | 30,8 M€ | 30,8 M€ | 30,8 M€ | 30,8 M€ |
| Ligne | 2024-T1 | 2024-T2 | 2024-T3 | 2024-T4 | 2025-T1 | 2025-T2 | 2025-T3 | 2025-T4 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Capitaux propres attribuables | 336 M€ | 340 M€ | 344 M€ | 349 M€ | 353 M€ | 357 M€ | 361 M€ | 365 M€ |
| Trésorerie et équivalents | 168 M€ | 170 M€ | 173 M€ | 176 M€ | 178 M€ | 181 M€ | 183 M€ | 186 M€ |
| Placements liquides | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ |
| Dette financière court terme | 76,8 M€ | 76,5 M€ | 76,3 M€ | 76,0 M€ | 75,8 M€ | 75,5 M€ | 75,3 M€ | 75,0 M€ |
| Dette financière long terme | 307 M€ | 306 M€ | 305 M€ | 304 M€ | 303 M€ | 302 M€ | 301 M€ | 300 M€ |
| Passifs de location | 74,2 M€ | 74,6 M€ | 74,9 M€ | 75,3 M€ | 75,9 M€ | 76,4 M€ | 77,0 M€ | 77,6 M€ |
| Goodwill | 202 M€ | 204 M€ | 207 M€ | 209 M€ | 212 M€ | 214 M€ | 217 M€ | 219 M€ |
| Actifs incorporels | 60,5 M€ | 61,2 M€ | 62,0 M€ | 62,8 M€ | 63,5 M€ | 64,2 M€ | 65,0 M€ | 65,8 M€ |
| Actifs totaux | 920 M€ | 923 M€ | 926 M€ | 930 M€ | 937 M€ | 940 M€ | 944 M€ | 947 M€ |
| Passifs courants non porteurs d'intérêts | 126 M€ | 126 M€ | 126 M€ | 126 M€ | 129 M€ | 129 M€ | 129 M€ | 129 M€ |
| Ligne | 2024-T1 | 2024-T2 | 2024-T3 | 2024-T4 | 2025-T1 | 2025-T2 | 2025-T3 | 2025-T4 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de trésorerie opérationnel (CFO) | 14,0 M€ | 14,6 M€ | 15,8 M€ | 16,4 M€ | 13,9 M€ | 14,5 M€ | 15,7 M€ | 16,3 M€ |
| Dotations aux amortissements | 8,7 M€ | 9,0 M€ | 9,8 M€ | 10,2 M€ | 8,9 M€ | 9,3 M€ | 10,1 M€ | 10,5 M€ |
| Variation du BFR (impact cash) | -566 k€ | -591 k€ | -640 k€ | -665 k€ | -866 k€ | -904 k€ | -979 k€ | -1,0 M€ |
| Rémunérations en actions | 770 k€ | 804 k€ | 871 k€ | 904 k€ | 793 k€ | 828 k€ | 897 k€ | 931 k€ |
| Capex | 9,6 M€ | 10,0 M€ | 10,9 M€ | 11,3 M€ | 9,9 M€ | 10,3 M€ | 11,2 M€ | 11,6 M€ |
| Dividendes versés | 676 k€ | 706 k€ | 765 k€ | 794 k€ | 671 k€ | 701 k€ | 759 k€ | 788 k€ |
| Acquisitions nettes | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ | 0€ |
Pour chaque constat : statut, source (document, page ou section), extrait court et commentaire. Un constat sans source consultable ne peut pas être « confirmé » et n'apporte aucun point au score.
Activité et sources de revenusNon disponible
Niche et avantage concurrentielNon disponible
CyclicitéNon disponible
Pouvoir de fixation des prixNon disponible
Revenus récurrentsNon disponible
Concentration clients / fournisseursNon disponible
Intensité capitalistiqueNon disponible
Qualité de l'allocation du capitalNon disponible
Gestion familiale / actionnariat dirigeantNon disponible
Gouvernance et respect des minoritairesNon disponible
Accessibilité du managementNon disponible
Couverture analystes et marketing financierNon disponible
Principaux risques ESG matérielsNon disponible
Thèse, antithèse et invalidantsNon disponible
Le téléversement de documents et le résumé assisté par IA ne sont pas configurés dans cette version. Aucun résumé n'est produit sans extraction correcte du document source.
Aucun document
L'ajout de rapports annuels, présentations et transcripts arrive dans une version ultérieure (voir docs/PRODUCT_BACKLOG.md).
Modèle Quality Value fondé sur des principes publics — barème applicatif configurable, pas une formule officielle.
- Fournisseur
- Fournisseur de démonstration — cours fin de journée. Aucune donnée réelle : libre d'utilisation. Ne représente aucune société existante.
- Fraîcheur
- Dernier exercice : 31 déc. 2025 · Récupéré le 11 juil. 2026 · Couverture des champs normalisés : 100 %
- Définitions clés
Capital employé (définition par défaut) : capitaux propres + dette financière + passifs de location − trésorerie ; jamais mélangées dans une série.
CAF proxy : résultat net + D&A + provisions + impôts différés + rémunérations en actions + autres non-cash, hors variation du BFR. Distincte du CFO.
Décote : 1 − multiple société / multiple médian du benchmark (positive = moins cher).
Dictionnaire complet : docs/DATA_DICTIONARY.md · Méthodologie : /methodologie
- Retraitements et anomalies
Aucun ajustement d'opérations sur titres.
Multiples calculés sur TTM (2025-T1 + 2025-T2 + 2025-T3 + 2025-T4).
Données manquantes signalées : Niche / avantage concurrentiel documenté : Constat qualitatif non sourcé : aucun point automatique (N/D) ; Allocation du capital et minoritaires : Constat qualitatif non sourcé : aucun point automatique (N/D).
Signaler une erreur de donnée
Outil d'information et de recherche. Ne constitue pas un conseil en investissement. Les données peuvent être incomplètes ou différées. Vérifiez les documents réglementaires de l'émetteur.